El joven inversor minorista de criptomonedas pide más accesibilidad, transparencia y responsabilidad en los intercambios actuales. ¿Cuáles son las soluciones?
Las plataformas de trading en línea que ofrecen operaciones sin comisiones al inversor minorista de criptomonedas han conquistado el mercado.
Desde que empezó la pandemia a principios de 2020, una nueva generación de inversores acudió en masa a los florecientes intercambios (exchanges) en línea, remodelando en el proceso la demografía tradicional del mercado de valores.
Esta tendencia continuó a lo largo de 2021, con las inversiones minoristas en línea alcanzando volúmenes récord de más de US $ 8 mil millones a nivel mundial.
Detrás de este auge estaba la sensación de un nivel de acceso sin precedentes a un mercado que tradicionalmente había estado reservado para comerciantes experimentados y expertos financieros.
Dado que las plataformas de trading en línea atraen constantemente a más usuarios, es fundamental que estas nociones de acceso, democratización y transparencia no se queden en el camino.
Ya sea en el comercio de activos de criptomonedas o tradicionales, la confianza debe estar en el núcleo del inversor minorista. Una nueva generación de plataformas de inversiones para una nueva generación de comerciantes deberá garantizar que se cumplan estos desafíos.
Cada vez es más joven el inversor minorista
La creciente popularidad del comercio minorista ha sido impulsada por un grupo demográfico que se ha denominado «Generación de inversores». De hecho, una investigación muestra que la edad promedio de los nuevos inversores que se unen desde 2020 es de alrededor de 35 años.
Este es un cambio significativo con respecto a las cifras anteriores a la pandemia, cuando la edad promedio de los inversores era de 48 años.
De manera similar, la edad promedio de los 22 millones de usuarios de Robinhood es 31 años, destacando el hecho de que la base de usuarios de la mayoría de las plataformas en línea está compuesta principalmente por millennials y comerciantes de la Generación Z.
Este cambio significativo en la demografía está impulsado por una variedad de aplicaciones móviles de inversiones y comunidades extensas en redes sociales como Twitter y Reddit, diseñadas para brindar a sus miembros consejos comerciales e información sobre ecosistemas cripto. Como resultado, esta nueva generación de inversores ejerce una influencia sustancial en el mercado más amplio, y en ocasiones representa más del 20 % del volumen total de operaciones en todo el mundo.
El poder de los inversores minoristas para interrumpir el mercado se ilustró en enero de 2021, cuando el subreddit WallStreetBets conspiró para «apretar» a los inversores institucionales que habían apostado contra las acciones de GameStop, lo que provocó que miles de usuarios compraran acciones.
Varias plataformas de inversiones para minoristas, principalmente Robinhood, restringieron el comercio en respuesta a los volúmenes de transacciones inflados, lo que provocó que miles de comerciantes perdieran sus inversiones.
Lo que ocurrió con GameStop puso de relieve las motivaciones de muchos inversores jóvenes, ya que el ejército de inversores de WallStreetBets buscaba desestabilizar un sistema que se consideraba intrínsecamente antidemocrático y acosado por la manipulación por parte de los expertos del mercado y los grandes bancos de inversión.
Una motivación similar impulsa gran parte del universo cripto, donde los ecosistemas de cadena de bloques descentralizados compiten por los inversores que esperan invertir en un modelo financiero más justo y democrático.
Cuestionable la falta de transparencia y la seguridad
Dado que Robinhood y otras plataformas todavía están lidiando con demandas tras lo sucedido con GameStop, corresponde a las plataformas de inversiones para minoristas aprender las lecciones de enero de 2021.
Robinhood ha visto caer sus ingresos y las acciones del broker han perdido dos tercios de su valor desde su salida a bolsa. en julio de 2021. Si bien esto se debe a una variedad de factores, incluidas las fluctuaciones del mercado, las plataformas más nuevas y ágiles que prometen equidad y transparencia están capitalizando las controversias que rodean a los brokers más establecidos.
El mundo de las criptomonedas no es inmune. Los ataques frecuentes y las filtraciones de datos, así como las prácticas dudosas de algunas de las plataformas más grandes, han sembrado una semilla de desconfianza entre algunos inversores que prefieren almacenar sus criptomonedas en billeteras de software y hardware dedicadas .
Mientras tanto, la plataforma Crypto.com, muy publicitada, ha sido recientemente víctima de un hackeo. Si bien las comunicaciones oficiales aseguraron a los usuarios que todos los fondos estaban seguros, el análisis ha demostrado que alrededor de $ 19 millones en Bitcoin (BTC) y $ 15 millones en Ethereum (ETH) se perdieron en el ataque, y Crypto.com tuvo que reembolsar a los inversores de su propia cuenta.
Revelaciones como estas difícilmente inducen los niveles de confianza esperados de las organizaciones que almacenan grandes cantidades de dinero en nombre de sus usuarios.
Si las plataformas de inversión para minorista están realmente destinadas a empoderar al inversor aficionado para acceder a nuevos mercados, la transparencia, la seguridad y la confianza deben estar en el centro de todo.
Activos tokenizados en las inversiones
Un enfoque para permitir las inversiones minoristas transparentes y democráticas es la tokenización de activos.
La tecnología Blockchain está experimentando una ola de adopción en múltiples sectores, desde el arte digital y el metaverso hasta el marketing de moda y la música.
Como han demostrado los NFT, los activos de cualquier forma se pueden tokenizar, lo que permite registros digitales de propiedad que son transparentes e inmutables.
La tokenización de acciones, bonos o materias primas puede transformar por completo la forma en que invertimos y ofrecer la transparencia y la seguridad que a menudo faltan en las plataformas de negociación en línea.
Por un lado, la tokenización permite operar las 24 horas del día, los 7 días de la semana, independientemente de los ciclos bursátiles. Las transacciones se pueden registrar en la cadena de bloques incluso cuando los mercados están cerrados, lo que abre mercados globales que antes estaban restringidos por las diferencias de zonas horarias.
En segundo lugar, la automatización de la cadena de bloques permite un comercio más rápido y económico, mientras que cualquier información almacenada en la cadena de bloques es accesible y verificable para todos.
Quizás el beneficio más transformador de la tokenización es la posibilidad de negociar activos de todas las clases, desde acciones y materias primas hasta criptomonedas y NFT, en una plataforma unificada.
Hacer malabarismos con múltiples carteras en varios intercambios puede ser una barrera de entrada, ya que al inversor minorista de criptomonedas le puede resultar difícil realizar un seguimiento de sus inversiones.
La tokenización elimina esta barrera y abre el mercado a nuevos usuarios que deseen invertir tanto en criptodivisas como en acciones tradicionales.
Finalmente, la tokenización permite acciones fraccionadas, lo que hace posible una cartera diversa a costos más bajos.
Si el comercio realmente va a ser más democrático y accesible, las plataformas deben diseñarse pensando en el usuario y exhibir la accesibilidad, la transparencia y la responsabilidad que a menudo faltan en las plataformas establecidas.
Los inversores minoristas son una fuerza a tener en cuenta, ahora es el momento de cumplir con sus expectativas.